公司 2023-03-29 10:12:50 來源:中國房地產(chǎn)網(wǎng)
??融創(chuàng)中國(01918.HK)境外債務(wù)重組迎來重大進(jìn)展。
??3月28日,融創(chuàng)發(fā)布公告,針對90.48億美元的境外債務(wù)重組,已與境外債權(quán)人小組訂立重組支持協(xié)議,擬就境外重組方案向現(xiàn)有債務(wù)持有人尋求更廣泛的支持。
??一位知情人士表示,在債務(wù)重組中,獲得債權(quán)人小組支持是至關(guān)重要的一步。融創(chuàng)的債權(quán)人小組持債金額超過30%,近30億美元,無論是權(quán)重占比還是債務(wù)規(guī)模目前都是行業(yè)較高的,這意味著方案整體通過已有極大保障。融創(chuàng)境外債務(wù)重組方案已獲得債權(quán)人小組的支持,按行業(yè)慣例來看,融創(chuàng)債務(wù)重組方案預(yù)計(jì)將會順利拿到75%以上的贊成票。
??從披露的境外重組方案來看,融創(chuàng)將約百億美元的境外債務(wù)分為降杠桿、留債展期兩大板塊進(jìn)行重組,為債權(quán)人提供了可轉(zhuǎn)換債券、強(qiáng)制可轉(zhuǎn)換債券、轉(zhuǎn)換為部分融創(chuàng)服務(wù)股權(quán)、置換新票據(jù)等多種靈活選項(xiàng),落地性強(qiáng)。
??具體而言,降杠桿計(jì)劃目標(biāo)約30億美元,分三項(xiàng)實(shí)施:第一,融創(chuàng)擬發(fā)行10億美元的可轉(zhuǎn)換債券,所有計(jì)劃債權(quán)人有權(quán)在重組生效日起的12個(gè)月內(nèi),以每股20港元將其持有的可轉(zhuǎn)債轉(zhuǎn)換為融創(chuàng)中國普通股,如選擇不轉(zhuǎn)股,則留債9年期,公司需支付1-2%的票息;第二,發(fā)行五年期強(qiáng)制可轉(zhuǎn)換債券,預(yù)計(jì)規(guī)模17.5億美元,債權(quán)人可選擇在期初、周年、約定觸發(fā)機(jī)制達(dá)成等不同條件下登記轉(zhuǎn)股,到期日尚未行使轉(zhuǎn)股權(quán)的強(qiáng)制可轉(zhuǎn)換債券,將全部轉(zhuǎn)換為融創(chuàng)中國普通股;第三,債權(quán)人也可選擇將現(xiàn)有債權(quán)轉(zhuǎn)換為現(xiàn)有融創(chuàng)服務(wù)投資持有的融創(chuàng)服務(wù)股權(quán),交換價(jià)格為60個(gè)交易日加權(quán)平均股價(jià)的2.5倍,同時(shí)不得低于每股17港元,規(guī)模上限約4.49億股,約占融創(chuàng)服務(wù)已發(fā)行總股數(shù)的14.7%。
??因此,債權(quán)人既可自主選擇將全部或部分持有的債權(quán)轉(zhuǎn)換為股權(quán),提前獲得變現(xiàn)機(jī)會,也可繼續(xù)持有債權(quán),兩種方式均有機(jī)會獲得足額償付。同時(shí),融創(chuàng)對強(qiáng)制可轉(zhuǎn)債的設(shè)計(jì),讓債權(quán)人在5年內(nèi)有通過市價(jià)轉(zhuǎn)股以股權(quán)形式獲得按面值償付的機(jī)會,并享有潛在的股權(quán)價(jià)值上升收益。
??值得一提的是,融創(chuàng)的控股股東孫宏斌也再次展現(xiàn)有擔(dān)當(dāng)?shù)钠髽I(yè)家責(zé)任感,與小股東和債權(quán)人同甘共苦、共克時(shí)艱。根據(jù)強(qiáng)制可轉(zhuǎn)換債券相同的條款,他將此前提供給公司的4.5億美元無息股東貸款,同步同價(jià)轉(zhuǎn)換為融創(chuàng)中國的股權(quán)。
??就剩余債務(wù),融創(chuàng)將發(fā)行新的以美元計(jì)價(jià)的公開票據(jù)進(jìn)行置換。債權(quán)人將獲得最多八檔新票據(jù),分別于重組后的2年至9年到期,對于第一、第二檔債務(wù)(初始期限分別為兩年和三年),融創(chuàng)有權(quán)選擇將到期日延長1年,這也意味著公司三年內(nèi)無剛性還款壓力,票息介乎于5%~6.5%之間。
??一位機(jī)構(gòu)分析師表示,該債務(wù)重組方案成功落地后,將顯著改善融創(chuàng)資產(chǎn)負(fù)債狀況,大幅降低境外債務(wù)規(guī)模,緩解未來2~3年的流動性壓力,同時(shí)增厚凈資產(chǎn),為融創(chuàng)的經(jīng)營有序恢復(fù)提供有力支持,進(jìn)而有利于改善公司股債的交易表現(xiàn)。
??此番境外債務(wù)重組順利推進(jìn),也被市場認(rèn)為是融創(chuàng)經(jīng)營恢復(fù)的強(qiáng)烈信號。去年年底以來,融創(chuàng)先是與AMC機(jī)構(gòu)合作,成功盤活上海董家渡、武漢桃花源等核心項(xiàng)目。隨后,融創(chuàng)又公告總計(jì)160億人民幣境內(nèi)債重組成功。
??另外,融創(chuàng)公告稱將于3月31日發(fā)布2022年度中期、年度業(yè)績。
央行行長潘功勝:穩(wěn)妥化解大型房企債券違約風(fēng)險(xiǎn)
2023-10-23一視同仁支持房地產(chǎn)企業(yè)合理融資需求,保持房地產(chǎn)融資平穩(wěn)。土拍規(guī)則生變,或重回價(jià)高者得?
2023-10-20土拍規(guī)則調(diào)整順應(yīng)市場變化,4城取消地價(jià)限制。- 二孩家庭給予一次性2萬元/套的購房補(bǔ)貼;三孩家庭給予一次性3萬元/套的購房補(bǔ)貼。
9月份鄭州商品房銷售8608套,銷售均價(jià)12304元/平方米
2023-10-20其中商品住宅銷售4961套,銷售面積60.02萬平方米,銷售均價(jià)11513元/平方米。9月房價(jià):下跌態(tài)勢有所遏制,一線城市回穩(wěn)趨勢明顯
2023-10-19政策效應(yīng)開始顯現(xiàn)。南京出臺存量房交易資金監(jiān)管新政
2023-10-19進(jìn)一步激發(fā)存量房市場活力,保障存量房交易資金安全,維護(hù)買賣雙方合法權(quán)益。- 明確了首套住房和第二套改善型住房的認(rèn)定。
- 房地產(chǎn)的調(diào)整是有利于房地產(chǎn)向高質(zhì)量發(fā)展方向轉(zhuǎn)型。
- 12:48
- 12:21
- 11:56
- 11:54
- 11:45
- 11:45
- 11:34
- 11:09
- 11:01
- 10:57
- 10:49
- 10:46
- 10:37
- 10:27
- 10:19
- 10:10
- 10:02
- 09:59
- 09:50
- 09:48
- 09:39
- 09:08
- 09:05
- 08:58
中國城市住房價(jià)格288指數(shù)
(2023-02)1571.9點(diǎn)
- 0.13%
- -0.91%
日期 | 指數(shù) | 環(huán)比 | 同比 |
---|---|---|---|
2023.01 | 1569.9 | -0.97% | -0.14% |
2022.12 | 1572.1 | -0.92% | -0.11% |
2022.11 | 1573.9 | -0.12% | -1.08% |
2022.10 | 1575.8 | -0.20% | -1.01% |
2022.09 | 1579.0 | -0.02% | -0.87% |
2022.08 | 1579.3 | -0.04% | -0.62% |
- 1土拍規(guī)則生變,或重回價(jià)高者得?
- 2官方數(shù)據(jù):商品房單月銷售回暖,10月有望延續(xù)復(fù)蘇態(tài)勢
- 32023年九月房地產(chǎn)大事件盤點(diǎn)
- 4央行行長潘功勝:穩(wěn)妥化解大型房企債券違約風(fēng)險(xiǎn)
- 5陣地丨前三季度代建項(xiàng)目超過去2年水平,浙系占半壁江山
- 69月房價(jià):下跌態(tài)勢有所遏制,一線城市回穩(wěn)趨勢明顯
- 7開創(chuàng)城市高質(zhì)量發(fā)展新局面
- 8國家統(tǒng)計(jì)局:房地產(chǎn)實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量、可持續(xù)發(fā)展仍然有堅(jiān)實(shí)的支撐
- 9全國首個(gè)國土空間規(guī)劃編制技術(shù)規(guī)范國家標(biāo)準(zhǔn)發(fā)布
- 10吉林:重點(diǎn)打擊抹黑、唱衰房地產(chǎn)市場的不當(dāng)言論