2021-07-15 11:14:28
??調(diào)研感受
??■ 土拍板塊分化加劇,島內(nèi)實際地價熱炒至6.7萬;
??■ 20年豪宅成交大年,21年優(yōu)質(zhì)學區(qū)出島成交飆升;
??■ 島內(nèi)及鄰近熱點板塊綁車位,遠郊板塊去化仍困難;
??■ 學區(qū)房零抗性,剛需向錢包妥協(xié)島外80平三房熱銷;
??■ 國企占據(jù)市場主導地位,建發(fā)口碑最好;
??■ 賣房依賴渠道分銷,傭金比例2‰-3‰。
??◎ 作者 / 楊科偉、柏品慧
??01 城市稟賦島內(nèi)既是行政中心又是經(jīng)濟中心
思明、集美和湖里常住人口均超百萬
??廈門乃是福建省副省級市、計劃單列市,地處福建省東南部,全市下轄思明區(qū)、湖里區(qū)、集美區(qū)、海滄區(qū)、同安區(qū)和翔安區(qū)6個區(qū)域,陸地面積1700.61平方千米。
??2020年,廈門GDP6384億元,同比增長5.7%,戶籍人口273萬人,城鎮(zhèn)居民人均可支配收入61331元,同比增長3.9%。第七次全國人口普查數(shù)據(jù)顯示,2020年廈門常住人口516萬人,較2010年第六次全國人口普查增長163萬人,年均增速達到3.87%。其中,城鎮(zhèn)常住人口462萬人,城鎮(zhèn)化率89%。
??島內(nèi)既是行政中心,又是經(jīng)濟中心。2020年,島內(nèi)的思明區(qū)和湖里區(qū)GDP分別達到2053億元和1396億元,合計占全市GDP的比重約54%。島外的集美區(qū)、海滄區(qū)、翔安區(qū)和同安區(qū)GDP均不足1000億元,占比都在10%附近。
??島內(nèi)人口吸附力最強,集美區(qū)市場價值逐步被認可。2020年,思明區(qū)、集美區(qū)和湖里區(qū)常住人口均超100萬人,占全市常住人口的比重都在20%附近。海滄區(qū)、翔安區(qū)人口吸附力相對較弱,常住人口均不足60萬人,占比都在10%左右。
??02 政策環(huán)境“四限”政策力度嚴苛
2020年“搶人大戰(zhàn)”升級
??2016年9月,廈門重啟限購,隨后連番升級調(diào)控,政策力度愈加嚴苛。截至目前,廈門限購范圍180平方米及以下住宅,本市戶籍家庭限購2套、單身限購1套,非戶籍限購1套,且購房之日前4年連續(xù)繳滿3年社?;騻€稅。
??認房又認貸,施工進度達到結(jié)構(gòu)封頂銀行才能放貸。在本市無房,無房貸記錄首付30%,有1套房貸記錄并結(jié)清首付40%,有2套及以上房貸記錄并結(jié)清首付50%,有1筆房貸未結(jié)清首付60%,有2筆及以上房貸未結(jié)清停貸;在本市有1套住房,無貸首付40%,有1套房貸記錄并結(jié)清首付50%,有2套及以上房貸記錄并結(jié)清首付60%,有1筆房貸未結(jié)清首付70%,有2筆及以上房貸未結(jié)清停貸;在本市有2套及以上住房,停貸。
??2017年3月,廈門落地限售,全面打壓市場投機炒作氛圍。2017年3月25日后購買的一、二手房,需取得產(chǎn)權(quán)證后滿2年方可上市交易。
??2019年12月,廈門土拍環(huán)節(jié)限房價,部分地塊出讓時明確商品住宅最高銷售均價,其中島內(nèi)地塊一度最高限價70800元/平方米。2021年,限價紅線適度抬升,島內(nèi)新晉出讓的兩宗地最高限價分別達到71600元/平方米和71800元/平方米。
??2020年,受疫情影響,廈門出臺了一系列的紓困政策,“搶人大戰(zhàn)”不斷升級:
??其一,放寬島外人才購房門檻,符合一定條件的人才可在海滄區(qū)、集美區(qū)、同安區(qū)和翔安區(qū)購買1套自住商品住房。其中,本科及以上學歷、獲得中級以上職稱、高級工及以上職業(yè)資格,三個條件滿足其一即可。無住房、穩(wěn)定就業(yè)1年、3年勞動合同,三個條件缺一不可。
??其二,啟動五大人才工程,安居政策尤為給力。來廈高層次人才可以享受130-200萬元的購房補貼,或每月6000-10000元的租房補貼,或市場價45%的標準購買100-150平方米的人才住房。頂尖人才還可獲贈200平方米的人才住房或享有1000萬元的購房補貼。
??廈門邁入成品住宅時代,新房強制精裝交付,減少二次精裝對環(huán)境的污染。臨近城市主干道的項目陽臺要求全封閉,并全部計入產(chǎn)證面積。
??03 土地市場2019年以來板塊分化加劇
島內(nèi)實際地價由4.5萬熱炒至6.7萬
??2016年,廈門迎來土地成交大年,每逢土拍必出地王,海滄區(qū)、翔安區(qū)、集美區(qū)和同安區(qū)頻頻刷新區(qū)域單價地王紀錄,并刷新全市總價、單價地王紀錄。8月26日,融僑總價42.18億元奪下翔安區(qū)2016XP04地塊,樓板價38345元/平方米,創(chuàng)全市新的單價地王。
??2017年,廈門土拍市場明顯降溫,涉宅用地平均溢價率跌至31%,同比下降63個百分點。而受“限地價、競配建”競價方式影響,最高溢價率基本封頂在50%。2018年,土拍市場持續(xù)轉(zhuǎn)冷,涉宅用地平均溢價率跌至8%,同比再降22個百分點。盡管下半年優(yōu)質(zhì)地塊供應(yīng)增多,但低溢價乃至底價成交已成市場常態(tài),全年4成涉宅用地均底價出讓。
??2019年,廈門土拍市場有所回溫,但板塊分化明顯加劇。一方面,島內(nèi)、島外新城板塊土拍市場火熱,尤其是島內(nèi)土地曾斷供5年,房企參拍熱情高漲,全年島內(nèi)出讓3宗優(yōu)質(zhì)地塊,成交樓板價皆超4.2萬元/平方米,并一舉刷新全市總價、單價地王紀錄。11月19日,中駿總價59.4億元競得湖里區(qū)2019P01地塊,樓板價45103元/平方米,創(chuàng)全市新的單價地王。另一方面,同安區(qū)、翔安區(qū)東孚板塊土拍遇冷,底價成交常態(tài)化。
??2020年,廈門土拍市場持續(xù)轉(zhuǎn)暖,優(yōu)質(zhì)地塊競拍熱情高漲,典型如島內(nèi)出讓4宗優(yōu)質(zhì)宅地,成交樓板價皆超5萬元/平方米,并再次刷新全市總價、單價地王紀錄。9月29日,中駿總價33億元+配建9200平方米競得湖里區(qū)2020P07地塊,剔除配建后樓板價58824元/平方米,刷新全市單價地王紀錄。
??值得一提的是,土地出讓條件更為嚴苛,部分地塊采取“限房價、限地價、競配建”方式出讓。例如島內(nèi)出讓的4宗地,住宅最高限價70800元/平方米。又如海滄區(qū)H2020P01,住宅最高限價46000元/平方米。
??2021年,住建部發(fā)文對22個熱點城市實施供地兩集中,廈門入圍。5月13日,廈門首批集中供應(yīng)的5宗地全部溢價出讓,平均溢價率達到29%。島內(nèi)優(yōu)質(zhì)地塊競拍異常火爆,剔除配建后實際樓板價均超6萬元/平方米。譬如建發(fā)總價26.3億元+配建面積1.32萬平方米奪下湖里區(qū)2021P03地塊,剔除配建后實際樓板價67546元/平方米,再次刷新全市單價地王紀錄。本土國企成最大贏家,建發(fā)成功補倉島內(nèi)地塊,國貿(mào)、中海強強聯(lián)合進軍島內(nèi),聯(lián)發(fā)完善區(qū)域戰(zhàn)略布局,斬獲海滄區(qū)H2021P01地塊。
??04 新房市場2020年豪宅迎成交大年
2021年成交顯著放量5月創(chuàng)新高
??2016年,在地王頻出的刺激下,廈門房地產(chǎn)市場異常火熱,投資性需求踴躍進場,期間廈門房價全國領(lǐng)漲,與南京、蘇州、合肥并稱為二線“四小龍”。而在調(diào)控政策輪番加碼后,投資性需求得到有效遏制,2017年廈門市場陷入低迷,成交同比腰斬。2018年,廈門市場下行壓力不斷加劇,全年成交跌至70萬平方米,創(chuàng)歷史新低。國慶前夕,萬科白鷺郡帶頭降價甩貨,推出107套特價房,交付標準由精裝改毛坯,總價由450-500萬元跌至275-300萬元。
??2019年,在島內(nèi)項目熱銷的助力下,廈門市場有所回暖,成交同比倍增。但供過于求的市場形勢依舊嚴峻,多數(shù)房企為完成年度業(yè)績指標,明顯加大營銷力度,促銷、首付分期、提高分銷傭金比例等動作頻頻,以價換量漸成市場共識。
??2020年,廈門市場明顯轉(zhuǎn)暖,供應(yīng)開始放量,全年共計30個純新盤首開入市。改善性需求持續(xù)釋放,成交創(chuàng)2017年以來新高,同比增長63%。主要原因在于廈門舊改拆遷全面提速,補償標準就地還建+現(xiàn)金賠償,創(chuàng)造不菲的增量購房需求,并有較強的購買力支撐。豪宅市場迎成交大年,全年總價1000萬元以上豪宅成交1926套,創(chuàng)歷史新高。主要原因在于島內(nèi)新房集中供應(yīng),總價門檻大都千萬級,且售價普遍低于市場預期,買到即賺到的心理預期強烈。
??2021年,廈門市場持續(xù)轉(zhuǎn)暖,成交顯著放量,1-5月累計成交177萬平方米,同比增長209%,較2019年同期也增長240%。隨著5月首場集中土拍火爆收場,樓市成交漸有加快的趨勢,5月成交50萬平方米,創(chuàng)近年來單月新高。
??05 區(qū)域市場分化加劇
島內(nèi)及鄰近板塊捆綁車位
遠郊板塊去化仍困難
??區(qū)域、板塊市場分化加劇。島內(nèi)市場最熱,新房售價7萬元/平方米,并捆綁2個車位,每個車位80萬元-90萬元,周邊二手次新房售價8萬元/平方米-12萬元/平方米。其次臨近島內(nèi)的集美新城、翔安南部新城、海滄馬鑾灣等熱點板塊,房價3.5萬元/平方米-4.5萬元/平方米,捆綁1個車位,標配20萬元-30萬元。2021年以來,島內(nèi)名校出島,將在集美新城、翔安南部新城設(shè)立分校,大幅抬升島外熱點板塊市場熱度。遠郊板塊配套差,在售項目去化仍困難。同安區(qū)乃是全市的價格洼地,其與島內(nèi)交通連接不便,市場相對封閉,房價低于3萬元/平方米。
??06 二手住宅與新房市場基本同頻
2019年成交觸底反彈
2021年前5月同比增83%
??早在2015年,廈門便進入存量房主導的市場,二手房成交量明顯高于同期新房成交量。典型如2020年,新建商品住宅成交275萬平方米,二手住宅成交357萬平方米,相當于新房成交的1.3倍。主要原因在于廈門供地長期受限,疊加二手房性價比優(yōu)勢突出,始終保持較高的成交活躍度。
??梳理廈門房地產(chǎn)市場周期性變化,不難發(fā)現(xiàn)一、二手房市場基本同頻,具體而言:
??2016年,廈門房地產(chǎn)市場異?;鸨路拷鯏喙?,擠壓大批潛在置業(yè)群體輾轉(zhuǎn)二手房市場,全年二手房成交一舉突破500萬平方米,創(chuàng)歷史新高。2017年,二手房市場同步轉(zhuǎn)冷,成交同比下降43%。2018年,二手房市場形勢愈加嚴峻,成交跌至166萬平方米,創(chuàng)歷史新低。
??2019、2020年,廈門二手房市場持續(xù)轉(zhuǎn)暖,成交連續(xù)兩年突破300萬平方米,迭創(chuàng)2017年以來新高。2021年,二手房成交進一步放量,1-5月累計成交199萬平方米,同比增長83%。
??07 需求結(jié)構(gòu)首選學區(qū)房
島外低總價小戶型更易去化
建發(fā)口碑最好
??市場需求回歸居民自住,剛需購房壓力大,父母幫忙湊首付、子女還月供,并向錢包妥協(xié),島外低總價、小戶型產(chǎn)品更受市場歡迎。例如集美新城,80平方米以內(nèi)小三房更易去化,總價門檻控制在250萬元-300萬元,100平方米以上三房則較難去化,一旦總價超500萬元,潛在置業(yè)群體就可能選擇島內(nèi)老破小。
??本地土著不缺房,購房主力群體為新廈門人,看中廈門資源,首選學區(qū)房,公立學區(qū)更優(yōu)質(zhì)。準客戶買房不猶豫,看房周期控制在一周以內(nèi),當天、隔天也能下定。
??建發(fā)市場口碑最好,極端情況下只有建發(fā)樓盤去化完畢,周邊競品成交去化才能提速。一方面,早先購買建發(fā)樓盤二期必升值,市場自發(fā)形成一大批建發(fā)粉絲客戶。另一方面,物業(yè)服務(wù)也是重要加分項,建發(fā)樓盤更易保值、增值。
??08 項目營銷渠道分銷成交占比3-5成
傭金比例2‰-3‰最高9‰
??2020年,廈門房企營銷步入直播元年,線上售樓處、直播賣房等線上營銷方式迅速鋪開。
??賣房依賴于渠道分銷,已成加快成交去化的首選方式,其中貝殼市場占有率最高。在售項目分銷成交占比集中在30%-50%,傭金比例大都2‰-3‰,最高9‰。
??09 房企競爭業(yè)績集中度持續(xù)提升
建發(fā)、國貿(mào)等國企占據(jù)主導地位
??廈門市場集中度持續(xù)提升,寡頭效應(yīng)愈加突出。2020年,權(quán)益銷售金額TOP5房企合計占據(jù)44.7%的市場份額,同比增加9.6個百分點。權(quán)益銷售金額TOP15房企集中度達到69.2%,同比增加4.5個百分點,強者恒強已成定局。
??國企占據(jù)市場主導地位。例如建發(fā)全面拓展島內(nèi)外,多盤持續(xù)發(fā)力,湖里區(qū)的建發(fā)養(yǎng)云單盤勁銷超百億,助力建發(fā)問鼎權(quán)益銷售金額、面積雙冠。又如國貿(mào)、保利多點開花布局,重點聚焦島外熱點板塊,隨著廈門樓市持續(xù)轉(zhuǎn)暖,供貨充沛很大程度上保障業(yè)績增長彈性。中駿則屬民企中的佼佼者,持續(xù)深耕島內(nèi),并將快周轉(zhuǎn)發(fā)揮到極致,中駿天盈、中駿天禧兩大高端盤均在拿地半年內(nèi)首開,助力中駿排名權(quán)益銷售金額榜第二位。
??10 前景展望一、二手房成交有望續(xù)創(chuàng)2017年以來新高
區(qū)域、板塊市場將持續(xù)分化
??展望未來,廈門房地產(chǎn)市場有望保持高熱度,一、二手房成交或?qū)⒊掷m(xù)高位運行。預計2021年新房成交或?qū)⑼黄?50萬平方米,二手房成交或?qū)⑼黄?00萬平方米,雙創(chuàng)2017年以來新高。不過,區(qū)域、板塊市場還將持續(xù)分化,島內(nèi)以及臨近的集美新城、翔安南部新城、海滄馬鑾灣等熱點板塊市場或?qū)⒊掷m(xù)火熱,遠郊板塊猶存一定的去化壓力。
??典型項目一:中駿天禧
▲中駿天禧案場圖區(qū)位:思明區(qū)
??物業(yè)類型:高層
??主力戶型:135平方米、160平方米、193平方米、220平方米、275平方米四房
??首次開盤時間:2020年9月
??售價:精裝70800元/平方米
??項目點評: 該項目位于島芯位置,占地6萬平方米,建面20.5萬平方米,乃是島內(nèi)近30年以來最大體量地塊。2020年4月22日,中駿總價103.55億元奪下該宗地,刷新廈門總價地王紀錄。項目采用帆船設(shè)計理念,寓意揚帆起航,共計16棟高層、1100多套房源,主力戶型135-275平方米四房。目前助推193平方米四房,精裝售價70800元/平方米,捆綁兩個車位,售價83萬元、93萬元。2020年9月29日項目首開,啟動廈門本地分銷,成交占比約30%。月均成交100-200套,2021年5月熱銷160套,銷售金額22億元,問鼎全市銷冠??蛻艨捶恐芷?-7天,中駿竭力挖掘老客戶資源,老帶新成交占比多達60%-70%。
??典型項目二:旭輝恒基鉑悅五緣灣上
▲旭輝恒基鉑悅五緣灣上案場圖區(qū)位:湖里區(qū)
??物業(yè)類型:高層
??主力戶型:143平方米、210平方米四房
??首次開盤時間:2021年3月
??售價:精裝70600元/平方米
??項目點評: 該項目位于島內(nèi)的湖里區(qū),2020年6月旭輝總價29.35億元奪下該宗地,樓板價50603元/平方米。主力戶型143平方米、210平方米四房,精裝售價70600元/平方米,并捆綁車位。周邊同品質(zhì)二手房售價8萬元/平方米-12萬元/平方米,一二手房價格明顯倒掛。2021年3月26日項目首開,當天去化率達到65%。上馬渠道分銷,套均傭金2萬元、4萬元。月均到訪量300組,看房周期大都在一周以內(nèi),當天也能成交,全款客戶占比3成。月均成交50-60套,其中島內(nèi)客戶成交占比50%-60%,泉州客戶占比30%,老帶新占比30%-40%。
??典型項目三:中梁正榮府
▲中梁正榮府案場圖
??項目點評:該項目位于島外的集美新城,體量5萬平方米,共計5棟、512套房源,目前僅剩最后一棟、幾十套房源在售。相較于翔安南部新城、海滄馬鑾灣這類鄰近島內(nèi)的熱點板塊,集美新城板塊生活配套趨于成熟,交通出行也更為便捷,集美區(qū)有3座大橋連接島內(nèi),便于日常往返島內(nèi)上下班,翔安區(qū)、海滄區(qū)僅1座大橋連接島內(nèi),上下班極易交通擁堵。2019年11月底,正榮底價10億元摘得該宗地,樓板價2萬元/平方米。2021年5月,集美新城新晉出讓地塊實際樓板價升至3.2萬元/平方米,房價看漲預期強烈。2020年9月項目首開,月均成交約30套。2021年島內(nèi)優(yōu)質(zhì)學區(qū)出島,集美新城將落地第二實驗小學分校,成交去化明顯提速,月均成交80-90套。除了本地地緣性客戶之外,泉州、三明、龍巖等市客戶也占據(jù)較大的成交比重,購房目的在于解決小孩上學問題。精裝售價3.9萬元/平方米-4.2萬元/平方米,并捆綁一個車位,售價26萬元-38萬元,周邊同品質(zhì)二手房售價4.5萬元/平方米-5.5萬元/平方米,性價比優(yōu)勢突出。日均到訪量70-80組,高峰期能達到300-400組,看房周期大都在一周以內(nèi)。主力戶型78平方米、94平方米、108平方米三房,相對而言78平方米小三房更易去化。渠道分銷合作貝殼與本地中介,成交占比30%-40%,傭金比例2‰。